Lukáš Petránek 
Apple MixC Wenzhou
Společnost Wedbush je nadále ohromena společností Apple, která zvýšila svůj cenový cíl pro výrobce iPhone z 240 na 250 dolarů, což je druhý nárůst za tři měsíce.
V září analytici společnosti Wedbush zvýšili cenový cíl firmy pro Apple z 230 na 240 dolarů, a to kvůli silné akci na uvedení iPhone 15 a kontrolám dodávek v té době. O několik měsíců později se tento cenový cíl znovu zvýšil na 250 USD.
V poznámce pro investory viděné AppleInsiderWedbush hodnotí Apple jako „překonatelný“ a výrobce iPhonu znovu uvádí jako „nejlepší technický výběr pro rok 2024“.
„Věříme, že Apple v nadcházejících týdnech míří do silné prázdninové sezóny, která by se měla promítnout do růstu iPhonu 15, který překročí odhady Street pro prosincové čtvrtletí v důsledku silné aktivity upgradů na trzích v USA a Číně, která je odolná navzdory medvědímu hluku. “ začíná poznámka.
Bez známek „negativních revizí“ objednávek jednotek iPhone v nedávných kontrolách asijského dodavatelského řetězce to posiluje Wedbushovu víru, že kolem iPhone 15 existuje „velmi konzistentní prostředí spotřebitelské poptávky“. Kontroly jednotek dávají společnosti Wedbush důvěru v její předpověď 220 milionů až 230 milionů jednotek pro celý rok 2024, což by se „mohlo ukázat vzhůru, pokud bude toto tempo upgradu pokračovat“ v letních čtvrtletích.
Naproti tomu ostatní sledující Apple na Wall Street se obávají, že prodeje v Číně nejsou tak silné, jak by mohly být.
The Street „stále podceňuje základní příležitost upgradu v Číně během prosincového čtvrtletí a fiskálního roku 24,“ pokračuje poznámka. Tato možnost může být lukrativní, protože „severně od 100 milionů iPhonů v Číně v okně příležitosti upgradu“ a zatímco existují geopolitické a Huawei protivětry, Apple „vidí velmi zdravé prosincové čtvrtletí“ pro iPhone 15 v pevninské Číně.
Průměrné prodejní ceny mají pro tento cyklus také „hlavní zadní vítr“, když se blíží k 925 USD oproti 825 až 850 USD ASP z posledních několika let.
Růst instalační základny společnosti Apple staví společnost „do jedinečné pozice pro monetizaci tohoto klíčového tržního regionu“, a to i přes zisky Huawei na domácím čínském trhu, dodává poznámka. Kromě toho se věří, že zprávy o tom, že Apple přesunul více výroby z Číny do Indie, „úspěšně pomohly zmírnit negativní podtóny z Pekingu“, které byly zaznamenány v září a říjnu.
Nevěřící medvědi
S tím, jak se Služby vrací ke stabilnímu dvoucifernému růstu a prodeje iPhonů jsou vysoké, Wedbush říká, že věří, že „příběh o zániku růstu“, který „přednášejí medvědi“, je něco, co se v posledním desetiletí opakovaně vznášelo, a toto je „ jen další kapitola v té knize.“
240 milionů iPhonů v okně upgradu po celém světě spolu s opětovným zrychlením růstu služeb Wedbush prohlásil, že „toto považujeme za jedinečnou příležitost vlastnit Apple na příští rok“.
Wedbush dodává, že věří, že Apple bude „první tržní kapitalizací ve výši 4 bilionů dolarů do konce roku 2024 vzhledem k tempu růstu a monetizace, které odhadujeme pro Cupertino během příštího roku“. Samotné služby by byly oceněny mezi 1,5 bilionu a 1,6 bilionu dolarů na samostatném základě „součet částí“.
„Stručně řečeno, Apple je v silné pozici jako Rock of Gibraltar mířící do roku 2024, kdy je připravena renesance růstu v Cupertinu,“ uzavírá poznámka.
Zdroj: appleinsider.com
